Работать с криптовалютами можно не только напрямую, к примеру, на биржах, но и с помощью производных инструментов. Один из самых популярных — контракты на разницу (CFD, Contract For Difference). Cryptonomist разобрался, что это за инструмент и как он работает.
Что такое контракт на разницу
Контракт на разницу представляет собой договор между трейдером и брокером (биржей). Покупка контракта на разницу не предполагает, что вы станете владельцем самой криптовалюты.
В контракте указывается цена покупки монеты. Закрыть позицию и вернуть контракт брокеру вы можете в любое время (до окончания срока его действия, после чего контракт закроется автоматически).
Суть контракта на разницу — в том, угадаете ли вы, куда будет двигаться курс криптовалюты. Если ваш прогноз сбудется, то вы получите соответствующее вознаграждение — разницу между ценой покупки и курсом на момент закрытия. Если нет, то соответствующая сумма спишется с вашего счета в пользу брокера.
Контракты на разницу бывают как на рост, так и на снижение курса. Соответственно, на них можно заработать в любой рыночной ситуации.
Что нужно знать для торговли CFD
Торговать контрактами на разницу можно, открывая длинные или короткие позиции.
-
Длинную позицию открывают, предполагая, что рынок будет расти.
-
Короткая позиция — ожидание того, что курс криптовалюты будет снижаться.
В качестве компенсации для брокера чаще всего используются спреды. Это разница между ценами спроса и предложения. К примеру, если брокер продает биткоин по 6500 долларов, а покупает по 6300 долларов, спред составляет 200 долларов. Брокеры получают основную часть дохода за счет спреда.
Увеличить эффективный капитал для торговли помогает рычаг, или кредитное плечо. У европейских брокеров, которые подчиняются требованиям регуляторов CySEC или FCA, рычаг обычно составляет 2:1. Он дает возможность удвоить прибыль в случае правильного прогноза. Но в случае неверного прогноза убыток также удваивается.
Для торговли контрактами на разницу также применяют стоп-лоссы и тейк-профиты. Первые — это ордера, которые автоматически срабатывают и закрывают позицию при достижении определенной цены. Тейк-профит — ордер, который также срабатывает автоматически. Он закрывает позицию при достижении опредленной прибыли, размер которой устанавливается перед совершением сделки.
Преимущества и недостатки CFD-торговли криптовалютами
Сделки с контрактами на разницу позволяют заработать и на растущем, и на падающем рынке. Они исполняются очень быстро, и это радует. К тому же для начала торговли контрактами на разницу и получения первой прибыли достаточно 10−100 долларов — порог входа сравнительно низкий.
Но набор криптовалют, с участием которых можно заключить контракты на разницу, достаточно мал. Брокеры редко предлагают больше десятка пар, часто — и того меньше.
К тому же плата за перенос позиции на следующий день может свести потенциальную выгоду к минимуму. Нужно постоянно следить за открытыми позициями и вовремя их закрывать.
Отдельно стоит сказать о маржинальной торговле контрактами на разницу, или торговле с рычагом. Этот метод подходил только для трейдеров, которые работают с краткосрочными позициями — открывают их на несколько минут или часов.
Обычно брокеры взимают дополнительные комиссии за перенос позиций на следующий день. Из-за этого потенциальная прибыль становится куда менее весомой, а риски сохраняются.
Впрочем, порой игра стоит свеч. На росте XRP, который в конце сентября за сутки подорожал на 84%, заработали очень многие. А те, кто торговал с рычагом — больше всех.