Криптовалютный рынок для многих начался с биткоина. Второй по капитализации и популярности криптовалютой до недавнего времени был эфир (Etherium). Но 29 декабря произошла революция: криптовалюта Ripple обогнала Etherium и стала второй по капитализации на планете.
Cryptonomist рассказывает, что Ripple собой представляет и благодаря чему ее курс так резко вырос.
В чем суть технологии
Платформу и криптовалюту Ripple разработала одноимённая компания. Начало проекта было заложено в 2004 году, ещё до появления биткоина. А в 2011 году автор идеи Райан Фуггер передал проект Джеду Маккалебу и Крису Ларсену — тогда и началась децентрализация созданной сети и отказ от майнинга. Позднее была образована компания OpenCoin, которую в итоге переименовали в RippleLabs.
Платформа Ripple создана для платёжных систем, ориентирована на операции по обмену валют и не предполагает возвратных платежей. В её основе — распределённый консенсусный реестр и платёжные шлюзы.
Ripple не является альткоином, потому что не полагается на блокчейн. Система платёжных шлюзов как раз и обеспечивает возможность использования токенов Ripple для банковских расчётов.
Узлы сети Ripple равноправны. Они пользуются фиатными валютами (USD, EUR, MXN, NZD, GBP, NOK, JPY, CAD, CHF, CNY, AUD), криптовалютами (BTC, XRP, LTC, NMC, NXT, PPC, XVN, SLL) и драгоценными металлами (золото, серебро, платина). Обмен любых перечисленных активов выполняется через XRP.
Преимущество Ripple — в том, что транзакции по всей сети выполняются немедленно. Сеть одноранговая и системным рискам не подвержена.
Платформа способна обрабатывать до 70 тыс. операций в секунду — примерно как Visa. А в биткоин-сети проходит всего 7 операций в секунду.
Майнить Ripple сегодня невозможно по определению. До отказа от майнинга было создано 100 млрд монет. Каждую из них разделили на 1 млн дропов (капель), подобно сатоши для биткоина.
На момент написания статьи капитализация криптовалюты Ripple (XRP) превысила 95 млрд долларов. Для сравнения: капитализация биткоина — 215 млрд долларов, Etherium — 68 млрд.
Как устроена защита от атак
Криптовалюта использует протокол RPCA (Ripple Protocol consensus algorithm). Он защищён от мошенников, которые могут попытаться создать форк базы. Узлы опрашивают друг друга постоянно и регулярно поводят голосование, которое решает, какая копия базы является правильной. Так как сеть хорошо развита, мошенники не смогут захватить значительное количество узлов и победить в голосовании за ограниченное время между опросами.
Рост системы сдерживается за счёт того, что в каждой транзакции уничтожается 0,1 XRP. И это защищает Ripple от спам-атак. В атаках такого рода хакеры создают огромное количество мусорных, или ложных транзакций либо записей (счетов), чтобы перегрузить протокол. В результате атак реестр увеличивается, и протокол утрачивает способность быстро обрабатывать настоящие транзакции.
Так как в каждой транзакции сгорает часть криптовалюты, атака невыгодна самим хакерам. Если система подвергнется спам-атаке, комиссии автоматически увеличатся, и транзакции станут невыгодны атакующему. А рядовые пользователи практически не ощутят последствий.
Ripple как валюта-посредник
Платформа Ripple фактически является универсальной системой взаимных расчётов и позволяет передать деньги в любую точку мира. К примеру, если вы не можете обменять валюту, А на валюту В в банке, то вам, скорее всего, предложат обменять валюту, А на доллары, отправить перевод, а получатель обменяет доллары на валюту В при получении.
Ripple заменяет доллары в такой цепочке, причём с гораздо меньшими комиссиями. К тому же операция осуществляется мгновенно.
Технологии Ripple уже внедрили более сотни банков из США, Японии и Южной Кореи. На каждой транзакции они экономят в среднем 3,76 доллара. Благодаря внедрению Ripple банки могут предложить клиентам более низкие тарифы на обслуживание, выиграть и на количестве транзакций, и на себестоимости каждой из них. Кроме того, Ripple работает в правовом поле и защищена от проблем в области регулирования.
Глава Capital Market Labs Офир Готлиб сравнил Ripple с Uber, когда криптовалюта обошла сервис такси по капитализации, и отметил: «Общий адресуемый рынок Ripple составляет $ 5 трлн в день в межграничных переводах (сейчас проходят через систему SWIFT). Речь идет о квадриллионе долларов в год. Технология Ripple, я не имею в виду криптовалюту, является чем-то значительно большим, чем Uber».
Фактически ликвидность Ripple увеличивается после каждой обменной операции. По замыслу создателей, в какой-то момент криптовалюта превратится в глобальную резервную валюту. Произойдёт это не скоро, однако спрос на Ripple растёт, значит, прогнозы создателей могут сбыться в ближайшие несколько лет.
Почему растет курс Ripple
Курс криптовалюты начал расти после того, как около 90 банков из Южной Кореи и Японии заявили о внедрении платформы Ripple в своей работе. Кроме того, Ripple работает с Национальным банком Абу-Даби, крупнейшим по капитализации в ОАЭ, и Royal Bank of Canada, крупнейшим банком Канады. Именно то, что компания непосредственно сотрудничает с банками, стало основой укрепления её курса. В числе инвесторов Ripple — Google Ventures и Andreessen Horowitz.
Подтверждение транзакции в системе занимает до 4 секунд, и это позволяет рассматривать Ripple как средство для совершения повседневных платежей. Транзакция с биткоинами может подтверждаться в течение нескольких дней.
Кроме того, есть версия, что резкий подъём курса Ripple и капитализации криптовалюты обусловлен деятельностью крупнейшей в Южной Корее криптовалютной биржи Bithumb. 29 декабря на неё пришлось около 25% мирового объёма торгов Ripple. Корейские трейдеры жаловались на то, что не могут продать криптовалюту по цене ниже 2 242 вон ($ 2,100 754) — торговая платформа попросту отменяет операции.
Таким образом, памп может быть связан с манипуляцией. Если эта версия подтвердится, курс в ближайшие дни резко обвалится.
Напомним, 8 декабря создатели Ripple объявили о заморозке 55 млрд токенов XRP. Тогда курс подскочил с 0,22 до 0,278 доллара США. Трейдеры опасались, что слишком большое количество токенов на рынке приведёт к падению курсов. Однако теперь Ripple будет ежемесячно разблокировать 1 млрд XRP для собственных нужд, и если часть токенов не будет использована, по истечение месяца их поместят обратно в хранилище.
Сейчас курс более чем в десять раз выше — 2,46 доллара за монету, по данным Coinmarketcap.
Какие недостатки имеет Ripple
Инвесторы, которые критикуют Ripple, в основном не хотят поддерживать банковскую монополию. Если в глазах одних банки повышают доверие к криптовалюте, другие считают, что такая позиция Ripple — уход от децентрализации и свободы к банковскому, а в перспективе — и государственному контролю.
Для тех, кто настроен против банков, но ценит возможности платформы, есть альтернатива — форк Ripple под названием Stellar. Он был разработан Джедом Маккалебом и исповедует более свободные и альтруистичные принципы.
Уязвимости в протоколе Ripple периодически обнаруживают, но крайне быстро устраняют. Крупных скандалов, связанных с серьёзными проблемами в сфере безопасности, в истории валюты не было. Однако китайский центр кибербезопасности CERT заявил, что из криптовалют первого эшелона именно у платформы Ripple потенциально наименее защищённое программное обеспечение.
Наконец, Ripple обвиняли в том, что значительная часть токенов принадлежит самой компании. Но после того, как компания решила постепенно разблокировать токены, на Ripple стали смотреть с большим оптимизмом.
Что все это значит
Ripple — одна из самых перспективных криптовалют на современном рынке. Она имеет множество вариантов применения в реальных ситуациях и является универсальной валютой-посредником с высокой ликвидностью и низкими комиссиями.
Ripple тесно взаимодействует с крупными банками по всему миру и предоставляет им удобную платформу для обменных операций.
В состав совета директоров компании входят представители финтех-отрасли с обширными связями в банковских кругах как США, так и Европы.
Курс Ripple упадёт, только если платформа будет взломана, и хакеры смогут завладеть значительным количеством токенов. Это моментально снизит доверие к системе и нейтрализует её преимущества. То же самое произойдёт, если подтвердится памп Ripple южнокорейской биржей Bithumb.